1600年12月31日，英王伊丽莎白一世批准了英国东印度公司负责东方贸易。第一批船只于1608年到达印度，于今古吉拉特邦的苏拉特城入港。四年后英国商人经历斯沃利战役（Battle of Swally）击败了葡萄牙人，由此赢得了莫卧儿帝国皇帝贾汉吉尔的信赖。1615年，英王詹姆士一世委派托马斯·罗伊（Thomas Roe）为驻莫卧儿王朝使节，并由他与莫卧儿签订了通商条约，条约规定：允许东印度公司在印度建立贸易据点，以此作为从欧洲运输商品过来的报答。公司主要从事棉花、丝东印度公司于1612年在苏拉特建起了第一家代理机构，到17世纪中叶，先后在孟买、加尔各答和马德拉斯建立了据点或代理。1670年，查理二世准许公司有权获得领土，并在其控制区内建立军队、铸造钱币
